Gonet: Marktnachrichten vom 12. April

Die Aktienmärkte haben einen ziemlich ruhigen Dienstag, aber einen interessanten in Bezug auf die Lehren. Das Handelsvolumen für den Tag ist niedrig, aber zuerst sehen wir, dass die Breite (die Differenz zwischen Aktien, die höher und niedriger schließen) eindeutig positiv ist (NYSE 3 – 1, Nasdaq 5 – 3). Hinzu kommt eine ziemlich ausgeprägte Schwäche bestimmter Bewertungsgiganten (Microsoft (MSFT -2,3 %), Apple (AAPL -0,8 %), NVIDIA (NVDA -1,5 %), die angesichts des Gewichts dieser Giganten die Bewertungen zwangsläufig benachteiligt, vergleiche die aktuelle Performance des Mega Cap Growth ETF (MGK -0,6%) zu der des S&P500 Equal Weight ETF (RSP +0,7%) und Sie erhalten in wenigen Worten das aktuelle Bild des US-Aktienmarktes: re-so-link.

Widerstandsfähig, aber auch nicht verrückt, suchen die Spieler von gestern hauptsächlich nach Small-Cap- und zyklischen Aktien wie Materialien und Energie, Aktien, die weniger anfällig für Zinserhöhungen sind. Da Dienstag ein großer Tag ist, soll heute Nachmittag der mit Spannung erwartete US-Verbraucherpreisindex veröffentlicht werden, und jeder in den Handelsräumen hofft, dass wir eine zusätzliche Bestätigung der Verlangsamung der Inflation erhalten, mit all dem, dass dies eine möglicherweise weniger aggressive Fed impliziert und, daher eine endgültige Entscheidung. Kurs nahe oder sogar bereits erreicht und, wer weiß, ein allmähliches Wiederöffnen des sakrosankten Liquiditätshahns, die letzte Fantasie eines Bullen mit Selbstachtung.

Die Volatilität ist praktisch stationär, der VIX schließt um 19.10 Uhr. sein großer Bond-Bruder, der MOVE-Index, fiel um 2,2 % auf 139,78, was gut ist, aber besser abschneiden könnte, dieses Niveau ist immer noch hoch. Der Dollar ist schwach, EUR/USD wird heute Morgen bei 1,0931 gehandelt, erinnern wir uns an 1,1033, Hoch in der Sitzung am 2. Februar, der IPC könnte an dieser Front die Rolle des Schiedsrichters spielen, wer weiß? Öl hält an, ein Barrel WTI Light Crude steigt auf 81,69 $. Was die Anleihenrendite betrifft, so steigt sie etwas, wahrscheinlich angesichts des Inflationsberichts, die 2-jährigen liegen wieder bei 4,04 % und die 10-jährigen bei 3,42 %.

Ich stelle fest, dass Silber (XAG) technisch höher ausbricht, es übertrifft Gold, das sich jedoch leicht über 2.000 $ pro Unze hält, aktueller Preis 2016 Dollar. In Erinnerung an das Sitzungshoch vom 8. März 2022 bei 2.070 $ ist dies das nächste Widerstandsniveau für das barbarische Relikt, das von einem großen Dollarschub profitieren könnte, wenn die Inflation heute Nachmittag etwas an Fahrt gewinnt.

Coinbase Global (COIN +6,1 %) macht einen großen Schritt, nachdem Bitcoin 30.000 $ erreicht hat, Moderna (MRNA -3,1 %) zieht sich zurück, nachdem es anerkannt hat, dass sein Grippeimpfstoffkandidat in der vorläufigen Wirksamkeitsanalyse nicht genügend Fälle registriert hat, um einen frühen Erfolg zu vermelden. CarMax (KMX +9,6 %) nach seinen besser als erwarteten Ergebnissen für das vierte Quartal des Geschäftsjahres dank höherem Bruttogewinn bei Gebrauchtwagen. Französische Kartellbehörden werden wahrscheinlich gegen AAPL -0,76 % wegen Anwendungsverfolgungsrichtlinien vorgehen. PayPal (PYPL -1,26 %) gibt eine Partnerschaft mit Visa (V +0,89 %) auf der Zahlungsplattform Visa+ bekannt.

Wir machen einen Ausflug nach Paris. Während Emmanuel Macron sich allmählich zu verirren scheint (und seine Leute mit ihm), schloss der CAC40-Index in der gestrigen Sitzung auf einem neuen Allzeithoch. Technisch gesehen hat das CAC gerade die Tür zu 8.000 Punkten in wenigen Wochen und dann zu 9.117 Punkten in sechs Monaten (gemäß BTIG London) geöffnet. Wenn wir uns genauer ansehen, was seit Anfang des Jahres eine solche Frechheit an der Börse ermöglicht hat, überrascht es uns nicht, dass 357 der 916 Punkte, die das CAC erzielt, von LVMH, L’Oréal, Hermès und Kering stammen. Übrigens, LVMH wird heute Abend seine Ergebnisse für das erste Quartal veröffentlichen…

Fed-Beamte sind sich nicht einig, was als Nächstes zu tun ist, da der Vorsitzende von Chicago, Goolsbee, zu Geduld drängt. Neel Kashkari von der Federal Reserve in Minneapolis sieht eine Rückkehr zur Ruhe im Bankensektor und spricht sich gegen eine Änderung des Inflationsziels der Federal Reserve von 2 % aus. François Villeroy von der EZB warnt vor dem Risiko, dass die Inflation in der Eurozone über 2 % bleibt. Laut IWF könnte der Wechsel der Bank of Japan zu einer flexibleren YCC (Yield Curve Control) dazu beitragen, spätere abrupte Kurswechsel zu vermeiden.

Auf dem heutigen makroökonomischen Menü zwei wichtige Linien für die heutige Geldpolitik in den Vereinigten Staaten: die erste Schätzung der Inflation für März (14:30 Uhr) und der Inhalt der Diskussionen des letzten geldpolitischen Ausschusses der Fed (20:00 Uhr). ). Heute Morgen gingen die japanischen Maschinenbestellungen weniger als im März erwartet zurück (-4,5 % vs. -6,4 % erwartet).

Der Rettungsplan der Credit Suisse durch die UBS wird vom Oberhaus des Schweizer Parlaments genehmigt, aber vom Unterhaus abgelehnt, was keine Auswirkungen auf die Operation haben wird. Die Quartalsaufträge von Boeing übertreffen erstmals seit dem zweiten Quartal 2018 die von Airbus. Microsoft steht vor einer neuen rechtlichen Herausforderung, nachdem eine Gruppe von Videospielern eine geänderte Klage gegen das Übernahmeangebot von Activision Blizzard eingereicht hat. Laut seinem Chief Financial Officer ist Carnival auf dem besten Weg, seine Schulden in Höhe von 32,7 Milliarden US-Dollar zurückzuzahlen. Zalando schlägt vor, den stellvertretenden Vorsitzenden Kelly Bennett zum nächsten Vorsitzenden des Aufsichtsrats zu ernennen. Moderna gewinnt ein positives Gerichtsurteil gegen das Patent von Arbutus Biopharma auf Lipid-Nanopartikel-Technologie.

Die Indizes werden heute Abend und heute Morgen in Asien höher gehandelt, mit Ausnahme von Hongkong, das um 0,98 % gestiegen ist. Tokio erhöht die Glocke um 0,57 %, Shanghai nimmt 0,44 % und Seoul 0,11 %. SPX-Futures werden im Gleichgewicht gehandelt und Europa eröffnet 0,1 % niedriger. Alle an Deck um 14:30 Uhr zur Veröffentlichung des amerikanischen CPI!