Während sich die Schweiz rühmt, eine vorbildliche Demokratie zu sein, hatten weder Parlament noch Volk etwas zu sagen, um die Credit Suisse zu retten. „Das ist eine Verleugnung der Demokratie“, sagen Wirtschaftsjournalistin Myret Zaki und Ökonom Marc Chesney in unserer gefilmten Debatte.
Dieser Inhalt wurde am 03. Mai 2023 veröffentlicht
„Eine Do-it-yourself-Lösung wurde uns in zwei Tagen aufgezwungen, als wir fünfzehn Jahre alt waren, um zu handeln. Das widerspricht der Demokratie“, beklagt Ökonom Marc Chesney. Das am 19. März angekündigte Übernahmeangebot für die zweite Schweizer Bank durch die Konkurrentin UBS mit Garantien des Bundes bringt in ihren Augen keine Lösung.
Marc Chesney, Professor für Quantenökonomie an der Universität Zürich, warnt seit Jahren vor den Risiken, die von Bankengiganten wie der Credit Suisse ausgehen. Er wirft den Behörden vor, diese Probleme vorsätzlich ignoriert zu haben, anstatt Maßnahmen zu ergreifen, um ein neues Bankendebakel zu verhindern. „Wir wussten aus der Finanzkrise von 2008, dass die großen Banken unterkapitalisiert und undurchsichtig waren und wahnsinnige Mengen an Derivaten handelten, die im Endeffekt Glücksspiel als Teil eines Finanzkasinosystems sind“, sagt er.
Schattenfinanzierung vorgestellt
Um 109 Milliarden Franken zur Verfügung zu stellen, um die Übernahme der Credit Suisse durch die UBS zu garantieren, hat der Bundesrat vom Notrecht Gebrauch gemacht und damit den Gesetzgeber umgangen. Ein Vorgehen, das „einer Verleugnung der Demokratie“ gleicht, hält auch der Wirtschaftsjournalist Myret Zaki. „Der Steuerzahler hat nichts zu sagen, während er die Kosten für die Rettung der Credit Suisse über Jahre tragen wird“, bedauert er.
Insbesondere wirft er dem «Shadow Banking», französisch für Schattenfinanzierung, vor, für den Untergang der zweitgrössten Schweizer Bank verantwortlich zu sein. „Nach der Krise von 2008 haben wir den Banken Regeln auferlegt, aber wir regulieren überhaupt keine Nichtbankenfinanzierungen, also Transaktionen, die nicht in den Bilanzen der Banken erscheinen“, erklärt er. Spekulation, die früher innerhalb von Bankinstituten stattfand, findet jetzt draußen statt, in der Welt der Schattenfinanzierung.
„Ein achter Bundesrat“
Aus der Ehe zwischen UBS und Credit Suisse wird eine Bank mit beispiellosem Gewicht in der Schweizer Geschichte hervorgehen. Die beiden Experten sind sich einig, dass dieses neue Bankhaus zu gross für die Schweiz ist und der Staat möglicherweise erneut zu Hilfe eilen muss.
„Wir haben es mit einem Giganten zu tun, dessen Bilanzsumme fast das Doppelte des BIP der Schweiz ausmachen wird, sogar das 40-fache, wenn wir die Ausserbilanzgeschäfte berücksichtigen“, präzisiert Marc Chesney. Der Ökonom glaubt, dass die Größe der neuen Bank es ihm erlauben wird, dem Land seinen Willen zu diktieren. „Es ist, als hätten wir jetzt einen achten Bundesrat, der Direktor der UBS ist. Er wurde nicht gewählt, aber er ist mächtiger als die anderen sieben“, sagt er.
>> Was sind die Lösungen der verschiedenen Parteien, um ein neues Bankendebakel zu vermeiden?
Um ein weiteres Bankendebakel zu verhindern, fordern Myret Zaki und Marc Chesney nun die Politik zum Handeln auf. Fachleute bezweifeln jedoch den Handlungswillen der Mandatsträger. „Ich befürchte, dass die rechten Parteien einfach darauf warten wollen, dass der Volkszorn nachlässt“, sagt Myret Zaki.
Der Wirtschaftsjournalist bedauert auch, dass die außerordentliche Sitzung des Parlaments, die Mitte April stattfand, zu keinem konkreten Beschluss geführt hat. Die Weigerung des Abgeordnetenhauses, die Bundesgarantien zu genehmigen, hat keine Rechtswirkung. „Das Parlament hat noch nicht einmal offiziell beschlossen, eine parlamentarische Untersuchungskommission (CEP) einzurichten“, beklagt er. Eine PIU ist das mächtigste Instrument, das dem Gesetzgeber zur Verfügung steht. Es würde dem Parlament ermöglichen, die Verantwortlichkeiten von Behörden und Organen im Zusammenhang mit der Übernahme der Credit Suisse durch UBS zu untersuchen.
Politische Untätigkeit irritiert auch Marc Chesney. „Wir wissen jedoch, was getan werden muss: das Kapital der Bankinstitute erhöhen, das Investmentbanking vom Einlagengeschäft trennen, eine Mikrosteuer auf Transaktionen einführen und natürlich die Vergütung von Bankvorständen großer Banken senken“, sagt er.
Wenn der Sturz der Credit Suisse unbedeutend ist, werden die Banken weiterhin Risiken eingehen, sagt der Ökonom. „Die Großbanken wissen, dass der Steuerzahler die Zeche zahlt und die Politik ein Auge zudrückt. Daher gibt es für sie keinen Grund, ihr Verhalten zu ändern“, bedauert er.
Das Schweigen der akademischen Welt
Marc Chesney zeigt auch mit dem Finger auf die akademische Welt, die nicht Alarm geschlagen hat. „Viele Lehrer erhalten Gehaltszuschläge direkt von den großen Banken. Daher werden sie keine kritische Analyse durchführen. Damit sind wir an vielen Schweizer Hochschulen konfrontiert», beobachtet er.
Der Wirtschaftsprofessor weist auch darauf hin, dass die Nachricht in den Finanzkursen der Universität selten erwähnt wird. «Wenn ein Professor von der Credit Suisse Boni erhält, vermeidet er es lieber, vom Bankrott des Instituts zu sprechen», glaubt er.
>> Der ausführliche Bericht zum Rettungspaket der Credit Suisse von der Financial Times:
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